هل الذهب استثمار جيد؟ 5 إيجابيات وسلبيات لتداول الذهب

هل شراء الذهب استثمار جيد؟ يفضل التجار و المدخرين والمستثمرين الذهب لعدة أسباب، بما في ذلك سماته المميزة التي تجعله ثقلًا موازنًا للأوراق المالية التقليدية مثل السندات والأسهم. يعتبر العالم أن الذهب مخزنًا جيدًا للقيمة على الرغم من أنه لا يعطي أي تدفقات نقدية. يجادل الكثيرون بأن الذهب يمكن أن يكون وسيلة ممتازة للتحوط ضد التضخم، ولكن هل هذا هو السبب الوحيد للاستثمار في الذهب؟ ومع ذلك، هل الذهب استثمار جيد؟ وهل يجب أن تستثمر في الذهب الآن؟

يحتاج الاستثمار في الذهب إلى استيعاب المبتدئين أن له بعض الإيجابيات والسلبيات. هناك العديد من الأشياء التي تلعب دورها، بما في ذلك الإستراتيجية والتوقيت والتسعير في أي وقت. فيما يلي 5 إيجابيات وسلبيات يجب وسلبيات يجب أن تضعها في اعتبارك قبل أن تبدأ الاستثمار في الذهب.

5 إيجابيات تداول الذهب

1. الذهب له تاريخ طويل من زيادة قيمته.

منذ اكتشافه، أصبح الذهب سلعة يشتهيها الناس ويستخدمونها في اكتناز الثروة. على الرغم من أن معظم البنوك المركزية قد توقفت مؤخرًا عن استخدام العملات المدعومة بالذهب، إلا أنها لا تزال ذات قيمة كبيرة، خاصة خلال فترات الركود الاقتصادي. على عكس العملات المعدنية والأوراق النقدية، ظل الذهب مستقرًا على مر القرون. يمكن للمستثمرين المراهنة على الذهب لنقل الثروة إلى الأجيال القادمة.

2. وسيلة تحوط موثوقة وقت الأزمات.

من الناحية التاريخية، كان أداء الذهب جيدًا باعتباره وسيلة تحوط موثوق بها ضد التضخم والأزمات الأخرى. وقد حقق مكاسب في الأسعار حتى عندما استمرت تكاليف المعيشة في الارتفاع في عام 2022. عندما تعاني اقتصادات العالم الرئيسية من تضخم مرتفع، تنخفض قيمة عملاتها، وتصبح عائدات الخزانة غير مواتية. تدفع هذه الظاهرة المستثمرين إلى التركيز على الذهب لأن عوائد النقد والخزانة تصبح أقل فاعلية كموارد ملاذ آمن. على مدى السنوات الخمسين الماضية، كانت أسعار الذهب في حالة من الجاذبية باستمرار، وانخفضت مؤشرات الأسهم كلما كانت هناك فترة تضخم مرتفع.

3. الذهب يساعدك على تنويع محفظتك الاستثمارية.

من الحكمة أن يكون لديك أكثر من مجرد أسهم عادية بالمحفظة. إذا تم فحص الذهب لأكثر من عقد من الزمان، فإنه يساعد في تقليل الخسائر أثناء الانكماش الاقتصادي. لديه قوة ممتازة لتحسين الأداء على العوائد المعدلة حسب المخاطر بالمحفظة. تمنحك العقود الآجلة للذهب أو صناديق الاستثمار المتداولة أصولاً سائلة مع الحفاظ على ارتباط منخفض مع فئات الأصول الأخرى أثناء الازدهار الاقتصادي والكساد. مع توصية الاستثمار المالي بأن المحافظ الجيدة يجب أن تحتوي على على عدد أقل من الأصول المترابطة، يعد الذهب اختيارًا ممتازًا لأنه يرتبط ارتباطًا سلبيًا بالأسهم.

4. الطلب على الذهب في تزايد مستمر.

مع استمرار ازدهار الاقتصادات الناشئة، أدت الثروة الجديدة إلى زيادة طلب المستهلكين على الذهب. هناك أيضًا دول تعتبر فيها العناصر الذهبية جزءًا من الثقافة. على سبيل المثال، تعد الهند أكبر مستهلك للذهب على مستوى العالم، وذلك لأن امتلاك المجوهرات الذهبية أمر شائع جدًا. يتجاوز إجمالي ملكية الأسر المعيشية للذهب في الهند أعلى 5 بنوك مركزية. يعتبر إعطاء المجوهرات الذهبية والديكورات المنزلية ثقافة شائعة في آسيا. الصين والهند هما أكبر مستهلكين للسبائك في العالم. إن الطبقة الوسطى سريعة النمو نقطة محورية للاستثمار الجيد لأولئك الذين لديهم خطة تداول الذهب وغير متأكدين من الطلب.

من المتوقع أن يزداد الطلب حيث أن الطبقة الوسطى ذات السيولة النقدية لديها طلب أعلى على المجوهرات الذهبية والخواتم والإكسسوارات ذات الصلة. على مدار العقد الماضي، توافد المستثمرين المؤسسين ومديري الصناديق على الذهب والمعادن النفيسة كقناة استثمارية نظرًا لشعبية التداول عبر الإنترنت. إنها قناة استثمار سائلة لتخصيص رأس المال والاستفادة من التغيرات الصغيرة في السعر.

5. بلغ الدين الحكومي العالمي أعلى مستوياته.

استمر إجمالي الدين الحكومي العالمي في الزيادة على أساس سنوي. بلغ إجمالي الدين في نهاية عام 2020 284 تريليون دولار، ومن المتوقع أن يرتفع في عام 2023 حيث لا يوجد خيار أمام العديد من الاقتصادات سوى مواصلة الاقتراض. قد تشير العجوزات الكبيرة التي تعاني منها الاقتصادات العالمية الكبرى إلى أن أزمة مالية أخرى قد تلوح في الأفق. هل يجب أن تستثمر في الذهب الآن؟ نعم! يجب أن يأخذ المستثمرون الحكيمون هذا كإشارة لامتلاك الذهب كأصل آمن لحماية محافظهم الاستثمارية.

5 عيوب تداول الذهب:

مثل جميع الاستثمارات، لا تسير الأمور بسلاسة دائما. الاستثمار في الذهب أيضا له العديد من المخاطر والعيوب. هذه العيوب الشائعة تثبط عزيمة البعض من امتلاك قدر كبير من الذهب في محافظهم الاستثمارية.

1. تراجع بعد ارتفاع ملحوظ.

غالبًا ما ترتفع أسعار الذهب عندما يدخل الاقتصاد العالمي في ركود معتدل أو شديد. يمكن ملاحظة ذلك في عام 2011 عندما بلغ متوسط الأسعار 1،888 دولارًا للأوقية. ومع ذلك ، انخفضت الأسعار في منتصف عام 2020. وهذا يدل على أن الأسعار تعمل بشكل جيد ولكنها لا تزال منخفضة عما كانت عليه قبل عقد من الزمان.

كان هناك اتجاه أكثر وضوحًا في أواخر السبعينيات عندما ارتفع سعر الذهب بسبب عدم الاستقرار الاقتصادي. بعد أن سجل ارتفاعات جديدة، أمضت الأسعار الفورية العقدين التاليين في التراجع التدريجي. اعتمادًا على الاستراتيجية التي يمكنك استخدامها، لن يُشجع مستثمر الشراء والاحتفاظ على الانتظار لمدة عقد من الزمن للحصول على سعر مشابه أو أقل من السعر الذي اشتراه. خلال جائحة عام 2020، لم يكن المستثمرون متأكدين من كيفية أداء الاقتصاد، وبالتالي، لا يستطيع الكثيرون رؤية الطريق إلى الأمام فيما يتعلق بتداول الذهب. في حالة السبعينيات، احتاج العديد من المستثمرين أيضًا إلى اتخاذ قرار بشأن شراء الذهب على الفور أو انتظار انخفاض السعر قليلاً قبل الشراء. التراجع الحاد بعد الارتفاع المطرد يثبط عزيمة العديد من المستثمرين الذين ليس لديهم شهية عالية للمخاطرة.

2. العملات الذهبية ليست وسيلة مثالية للتحوط ضد التضخم.

نظرًا لأن العملات المعدنية أو السبائك الذهبية لا تولد أرباحًا أو أي فائدة، فإن الذهب ليس “تحوطًا مثاليًا” للتضخم طويل الأجل. يعد الاستثمار في الذهب أيضًا مخاطرة ويفضل الناس بعض التعويض عن هذه المخاطر. من الممكن تخصيص الذهب بشكل استراتيجي، ولكن على المدى الطويل، يعتقد الكثيرون أن الذهب لا يولد مستوى من العائد يبرر ببساطة تخزينه في الخزائن. من ناحية أخرى، على الرغم من أنها توفر بعض التأمين خلال فترات التضخم المرتفع، إلا أن الأوراق المالية الأخرى، مثل TIPS ومخزون الموارد الطبيعية، قد توفر تأثيرًا أفضل للتحوط.

3. الذهب لا يدر عوائد دورية.

من منظور غير سعري، فإن أوقية الذهب المملوكة ستظل أونصة من الذهب مع مرور الوقت. في المقابل، قد يفضل المستثمرون أسهم الشركة لأن تلك الشركات الأساسية تنتج سلعًا أخرى. على سبيل المثال، من المرجح أن يستمر مخزون التكنولوجيا في صنع بعض الأجهزة الإلكترونية الاستهلاكية التي ستخلق مصدر دخل جديدًا للمستثمرين. إذا كانت الظروف مناسبة، فمن المرجح أن تمتلك الشركة مجموعة متزايدة من الأصول التي يمكن أن تمنحها المزيد من الأرباح. من ناحية أخرى، من المرجح أن تمنح الشركة المربحة المستثمرين المزيد من الأرباح. لا يزال بإمكانها إعادة استثمار الأرباح في مشاريع تجارية أخرى لديها القدرة على جذب المزيد من تدفقات الإيرادات. من الطبيعي أن يسترد المستثمرون استثماراتهم ويكسبون أرباحًا تفوق استثماراتهم الأصلية.

4. للذهب استخدامات محدودة.

المصدر الأكثر شيوعًا للطلب على الذهب هو المجوهرات. ومع ذلك، من حيث إجمالي الطلب على الذهب، فقدت المجوهرات تدريجياً حصتها في السوق، في حين أن معظم الطلب الجديد هو للمضاربة المالية. من الصعب تحديد ما إذا كانت هناك استخدامات جديدة ستظهر في المستقبل، بخلاف الاستخدامات الزخرفية والصناعية والطبية. مع عدم وجود مصدر دخل للذهب، يعتمد الناس بشكل أساسي على التغييرات قصيرة الأجل في الطلب لتحديد فرص التداول المحتملة.

5. عدم وجود معايير قياسية لتقييم الذهب.

تقييم الأسهم هو عملية بسيطة على عكس الذهب. يمكن لخبراء المالية تقييم أي أصل بناءً على التدفقات النقدية المستقبلية. هناك نسب مالية دقيقة، وأرقام أخرى تبحث عن السعر إلى الأرباح وقيمة السعر إلى الدفتر التي يمكن أن تساعد المستثمرين على معرفة ما إذا كانوا يحصلون على صفقة جيدة قبل تداول أسهم الشركة. مع الذهب، تصبح الأمور غامضة بعض الشيء. يعتمد الذهب بشكل خالص على انطباعات الناس عن مدى قيمته. يصبح الأمر أكثر تعقيدًا عندما لا يمكنك معرفة نمو الأرباح لأنه لا يمكنك توقع أرباح الذهب.

يمكن لأساسيات أسهم الشركة أيضًا أن تعطي المستثمرين فكرة عن مقدار الجانب الصعودي أو السلبي المحتمل عند تصنيف السهم. من ناحية أخرى، تتغير قيمة الذهب بسبب العرض والطلب. في أسوأ الأحوال، غالبًا ما يكون العرض والطلب على الذهب مدفوعين بالذعر بدلاً من العوامل الأساسية المباشرة التي تؤثر عليه. لذلك، فإن تحديات التقييم تجعل الاستثمار في السبائك الذهبية أو العملات الذهبية مشكلة للمبتدئين.

ملخص الايجابيات والسلبيات:

4 طرق تداول الذهب:

الآن بعد أن أصبح لديك نظرة عامة عن إيجابيات وسلبيات الذهب، فإن النقطة التالية التي يجب التفكير بها هي كيفية الاستثمار في الذهب. لذلك، فإن فهم القنوات المعتادة التي يمكنك امتلاكها أو تداولها في الذهب أمر هام.

1. سبائك الذهب

أقدم طريقة للاستثمار في الذهب المادي هي من خلال السبائك. يشتري الناس السبائك من خلال تجار عبر الإنترنت مثل JM Bullion أو APMEX. يشتري الناس أيضًا من الإحالات المباشرة والتجار المحليين وهواة الجمع ومحلات البيدق. بسبب الطريقة البدائية لامتلاك الذهب بهذه الطريقة، يحتاج المستثمرون إلى العثور على بائع راغب مع ضمان توفر الكمية اللازمة وأنه يمكنهم الحصول على صفقة عادلة. يمكنك دائمًا التحقق من الأسعار الفورية لتجنب التعرض للسرقة. كما تتطلب وسيلة آمنة للنقل والتخزين، حيث تأتي على شكل سبائك ذهبية أو عملات معدنية وحلي.

2. تداول أسهم صناديق المؤشرات المتداولة للذهب.

لتجاوز تعقيد امتلاك الذهب المادي وتكلفة تخزينه بأمان، قد تفكر في شراء صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة الذهبية. قم بشراء صناديق الذهب المتداولة في البورصة من المؤشرات العالمية الرائدة. تتضمن بعض صناديق الاستثمار المتداولة الذهبية الشهيرة SPDR Gold Trust و iShares Gold Trust. توفر لك صناديق الاستثمار المتداولة في الذهب مزيدًا من السيولة والراحة حيث لا يمكن للمستثمرين سوى إصدار أسهم من الذهب الحقيقي التي يحتفظ بها الصندوق. إنها طريقة جيدة لتكرار أداء الذهب في السوق مع تحميل المستثمرين فقط نسبة صغيرة من النفقات.

3. عقود الذهب الآجلة.

تعد العقود الآجلة للذهب طريقة مريحة وسريعة للمضاربة على أسعار الذهب. يمكن للمستثمرين ببساطة التكهن بما إذا كانت الأسعار سترتفع أو تنخفض. عقود الذهب الآجلة من كومكس (GC) هي المعيار الأعلى المعترف به لعقود الذهب الآجلة. من خلال الإنترنت، يمكن للأشخاص الحصول على نصائح وتحليلات وتتبع التغيرات اليومية. يقوم التجار المنتظمون بإصدار أوامر الشراء في راحة منازلهم. انقر هنا لتداول السلع.

4. تداول عقود فروقات الذهب مقابل العملات.

XAUUSD هو أحد الأزواج التي يقدمها وسطاء الفوركس اليوم. قم بتضمين أزواج الذهب في تداول الفوركس الخاص بك إذا كنت تعرف بالفعل كيف يعمل. كنصيحة مجانية، فإن تداول الذهب كزوج عملات سيجعلك قتل عصفورين بحجر واحد، حيث يمكنك تطبيق نفس الاستراتيجيات كما هو الحال مع العملات والأسهم. تساعدك الرسوم البيانية أيضًا على تتبع تغيرات الأسعار في الوقت الفعلي. يمكن للمبتدئين فتح حساب تجريبي واختبار استراتيجيات مختلفة لكسب المال من خلال تقلبات أسعار الذهب باستخدام البرنامج التعليمي.

إذن هل يجب أن تستثمر في الذهب؟

فوائد الاستثمار في الذهب تفوق بكثير المساوئ. تعتمد أداة الاستثمار المختارة على الإطار الزمني المفضل (قصير أو طويل الأجل) والسبب المفضل لشراء الذهب. يفضل المالكون الذين يريدون خطة احتياطية أثناء الحرب أو الأزمة السياسية الذهب المادي لأنه غير مرتبط بالنظام المالي للبلاد. إذا كنت تفضل صفقات المضاربة قصيرة الأجل، فإن صناديق الاستثمار المتداولة في الذهب وعقود الذهب الآجلة ستوفر لك حلول السيولة للاستفادة من تقلبات الأسعار. تعلم  كيف تصبح متداول.

كيف تبدأ تداول الذهب؟

يمكنك فتح حساب مع ATFX والبدء في تداول الذهب والفضة والنفط الخام والمزيد اليوم. يمكن أن تبدأ رحلتك إلى فرصة استثمارية جديدة ببضع نقرات فقط. مع ATFX، يمكنك الاستمتاع بفروق أسعار منخفضة وتنفيذ سريع للأوامر ودعم مباشر 24-5 لجميع احتياجات التداول الخاصة بك. إذا كنت لا تزال مبتدئًا في ساحة التداول، فيمكنك ببساطة تسجيل حساب تجريبي مع ATFX والممارسة دون إيداع أموال حقيقية. اختبر جميع استراتيجياتك وتعرف على السوق من خلال أدلة التدريب القيمة المتاحة مجانًا. ينتظرك مستقبل مجزٍ بمجرد أن ترغب في التوجه إلى حساب حقيقي.